ВВП по ППС считается более точным показателем экономического развития страны, потому что он учитывает разницу в стоимости жизни в разных странах. 15

При использовании этого метода расчёта делается поправка на уровень текущих цен в экономике страны (а значит и покупательную способность валюты). 1 Это позволяет точнее определить уровень жизни для граждан внутри своих стран. 1

Номинальный ВВП, в свою очередь, не учитывает разницу в ценах на однородные товары и услуги в различных странах. 1 Так как цены в развитых странах выше, чем в развивающихся, номинальный ВВП развитых стран несколько завышен, а номинальный ВВП развивающихся стран несколько занижен. 1

Таким образом, ВВП по ППС даёт более объективную картину экономического развития стран, сравнивая их с учётом реального уровня цен.