Среднеквадратическое отклонение (стандартное отклонение) в финансах используется для оценки уровня рисков при инвестициях. 2 Поскольку стандартное отклонение можно считать показателем волатильности, его можно использовать для определения того, насколько сильно может измениться стоимость инвестиций в будущем. 5

Например, в теории портфельного инвестирования Марковица, если инвестор вкладывает средства в единственный инструмент, риск принимается равным величине стандартного отклонения доходностей. 2 Для его расчёта выбирают период измерения доходности на исторических данных, например, один год, рассчитывают доходность актива на этом интервале и определяют доходности для каждого более мелкого интервала времени (например, месяц). 2 Затем, используя полученные данные в качестве отсчётов, а доходность за весь период как среднюю величину, рассчитывают стандартное отклонение. 2 Его принимают в качестве риска инвестирования и сравнивают с допустимым значением, полученным при определении риск-профиля инвестора. 2

Также среднеквадратическое отклонение применяется инвесторами и в решении других задач, например, при расчёте показателей эффективности инвестирования — коэффициентов Шарпа, Сортино и пр.. 2

В трейдинге стандартное отклонение цен активов используется для измерения волатильности. 2 Для трейдеров, которые используют этот показатель в торговых системах, создают индикатор стандартного отклонения (StDev), который входит в комплект поставки практически всех известных торговых платформ. 2