Как работает механизм РЕПО в управлении денежными средствами?

Механизм РЕПО (от англ. repurchase agreement) в управлении денежными средствами работает как заём под залог ценных бумаг. www.sravni.ru

Процесс состоит из двух этапов: finance.mail.ru

1. Первая часть сделки. finance.mail.ru Продавец реализует инвестиционные бумаги покупателю по определённой цене, получая за них деньги. finance.mail.ru Одновременно стороны договариваются об условиях второй части контракта. finance.mail.ru
2. Вторая часть сделки. finance.mail.ru Через установленное время продавец выкупает акции у покупателя по заранее оговорённой цене, которая, как правило, выше первоначальной цены продажи. finance.mail.ru Разница между ценами и есть плата за пользование деньгами. finance.mail.ru

Сделка РЕПО выгодна обеим сторонам: www.ricom.ru

• Продавец получает доступ к ликвидным средствам без необходимости окончательной продажи актива. www.ricom.ru
• Покупатель зарабатывает на разнице в стоимости (дисконте). www.ricom.ru

Важно отметить, что РЕПО является обязательной сделкой: обе стороны обязуются выполнить свои обязательства в оговорённые сроки и не могут отказаться от сделки. www.ricom.ru

Как и любой финансовый инструмент, сделки РЕПО содержат риски, в том числе риск невыкупа актива продавцом, риск изменения процентных ставок и риск потери ликвидности актива. www.sravni.ru