Как работает механизм 'регуляторных песочниц' в Австралии и Канаде?

Механизм работы «регуляторных песочниц» в Австралии: 1

1. Доступ к песочнице предоставлен только компаниям, которые оказывают финансовое консультирование в отношении ценных бумаг австралийских компаний или бумаг, обращающихся на австралийской бирже, а также по простым инвестиционным услугам и депозитным продуктам. 1 Участие в песочнице для других типов проектов не предусмотрено. 1
2. Тестирование продуктов доступно лишь нелицензированным компаниям. 1 При этом участие в проекте не освобождает компанию от необходимости исполнять другие финансовые законы государства, например, о борьбе с отмыванием денег. 3
3. Компания, желающая воспользоваться преимуществами песочницы, должна: 1

• быть участником одной из систем досудебного рассмотрения споров, одобренной комиссией по ценным бумагам и инвестициям (ASIC); 1
• информировать потребителей о том, что продукт или модель проходит тестирование; 1
• разработать механизмы компенсации убытков потребителей; 1
• соблюдать требования о предотвращении конфликта интересов; 1
• получить предварительное одобрение со стороны некоммерческой организации, представляющей интересы рынка. 1

1. Срок участия в тестировании — 6 месяцев. 1 Потом нужно отчитаться о результатах. 1 Если всё успешно, перейти к получению лицензии, при неудаче завершить проект. 1 Повторно входить в песочницу с тем же проектом запрещено. 1

В Канаде механизм работы «регуляторных песочниц» похож на общий: 2

1. Выбирается регулятор, ответственный за ведение песочницы (как правило, Центральный банк или другой финансовый институт для организации финтех-песочниц). 2
2. Компании готовят заявку по форме, утверждаемой регулятором. 2 Как правило, в заявке необходимо указать цели и задачи проекта, доказать его новизну, пользу для потребителя, описать риски и методы их нивелирования, установить сроки реализации эксперимента. 2
3. Компании предоставляют отчётность перед регулятором (в зависимости от страны это может быть отчётность за определённый период или перед окончанием срока действия проекта). 2
4. Регулятор оценивает результативность проекта и риски, связанные с его реализацией, для принятия решения о дальнейших действиях: внесение изменений в законодательство и переход проекта из условий песочницы в условия общего рынка, продолжение эксперимента для дальнейшего анализа результативности и/или эффективности проекта и решение о прекращении проекта в связи с его нецелесообразностью и/или отсутствием результатов. 2
5. Реализация проекта может быть остановлена в случае обнаружения чрезмерных рисков для потребителей и/или нарушений условий эксперимента со стороны компании-участницы. 2

Сроки реализации варьируются от юрисдикции к юрисдикции и составляют от 1–1,5 месяцев до 3 лет с возможностью/невозможностью продления. 2