Как применяется критерий Дарбина-Уотсона для анализа временных рядов в финансовой аналитике?

Критерий Дарбина-Уотсона применяется для проверки наличия автокорреляции первого порядка в случайных ошибках при работе с временными рядами. 4

В финансовой аналитике этот критерий может использоваться, например, для технического анализа, который связан с тенденциями цен на ценные бумаги. 1 С его помощью можно определить, насколько сильно влияют прошлые цены ценной бумаги на её будущую цену. 1

Некоторые особенности применения критерия:

• Значения критерия находятся в диапазоне от 0 до 4. 1 Значение 2,0 указывает на отсутствие автокорреляции в выборке. 1 Значения ниже 2,0 означают наличие положительной автокорреляции, а значения выше 2,0 указывают на отрицательную автокорреляцию. 1
• Критерий позволяет выявить коинтеграцию между временными рядами. 3 Это свойство часто проявляется при экономических расчётах, показывая, что случайный характер изменения величин выражает долгосрочную зависимость между ними. 3
• Для уточнения результатов может использоваться метод Монте-Карло, который позволяет вычислить критические значения для заданных уровней значимости. 35

У критерия есть ограничения: он используется только в моделях с наличием константы, подходит для моделей с автокорреляцией не выше первого порядка, корректно работает только на выборках большого объёма. 4