Деривативы (фьючерсы, опционы, свопы и другие инструменты) помогают компаниям управлять рисками, в частности защищать финансовые результаты от негативного влияния рыночных условий. 5
Некоторые способы, как деривативы помогают компаниям управлять рисками:
- Фиксирование выручки. 1 Например, компания, производящая нефть, может продать фьючерсный контракт на нефть, чтобы зафиксировать свою выручку и защититься от падения цен на нефть в будущем. 1 Это позволяет компании стабилизировать свои доходы и планировать финансовую деятельность. 1
- Защита от падения цен на активы, которыми уже владеет компания или которые вскоре будет производить. 2 Для этого используют краткосрочное хеджирование (продажу фьючерсов). 2
- Защита от повышения цен на активы, необходимые для будущих операций. 2 Такой подход предпочитают компании, которым необходимо убедиться, что они смогут позволить себе вложить средства в более позднее время. 2
- Управление процентными рисками. 15 В зависимости от целей при помощи инструментов хеджирования можно менять плавающую ставку на фиксированную и наоборот. 5
Важно помнить, что торговля деривативами связана с высокими рисками, и неправильное их использование может привести к убыткам. 3