Как анализировать ROE в сравнении с доходностью безрисковых активов?

Анализ ROE в сравнении с доходностью безрисковых активов заключается в том, чтобы определить, насколько эффективны вложения собственников компании, какова отдача на вложенный капитал. www.tbank.ru

Показатель ROE (рентабельность собственного капитала) показывает, сколько копеек приносит каждый рубль, вложенный собственником в бизнес. skillbox.ru В общем виде формула для расчёта ROE выглядит так: ROE = Чистая прибыль / Собственный капитал × 100%. skillbox.ru Чистая прибыль — это выручка после вычета всех расходов бизнеса, включая проценты по кредитам и налоги. skillbox.ru

Доходность безрисковых активов можно сравнивать, например, с облигациями федерального займа или банковскими вкладами. skillbox.ru

Если показатель ROE выше ставок по вкладам, то бизнес выгодный. www.fd.ru В противном случае компания получила бы больше прибыли, если бы просто вложила деньги в депозит. www.fd.ru

Для инвестора оптимальным значением будет считаться ROE в 2 раза выше безрисковой ставки. blog.bcs.ru

Важно отслеживать ROE в динамике, например, каждый месяц, квартал, полугодие или год. skillbox.ru Если показатель увеличивается, значит, компания развивается. skillbox.ru

Для более глубокого анализа показателя ROE используют формулу Дюпона, которая позволяет разложить показатели на три части: рентабельность продаж, оборачиваемость активов и финансовый рычаг. skillbox.ru blog.bcs.ru